En el caso hipotético que tuviera 100.000 USD blanqueados.
Veo que cualquier ETF decente dan entre 6% y 10% anual en dólares, más o menos 500 usd por mes; Dps en promedio, los fondos FIMA del Galicia, algo como 300.. 400 USD por mes si todo va bien.
Ahora bien, si los paso a pesos, tendría algo como 140.000.000 ARS.
Si los pongo en el fondo de Mercado Pago, segun está calculadora daría alrededor de 4.500.000 pesos por mes, o sea algo como 3.100 USD al mes. 40.000 al año. No tiene sentido.
La pregunta es: Qué me estoy perdiendo? Por qué esto sería una pelotudez? Que no estoy viendo?
Porque en Excel parece obvio, pero claramente algo no cierra. Quiero entender el riesgo real detrás de esto.
Retiré plata para pagar unas cosas y no entiendo el segundo renglón: "Resultado estimado del rescate". ¿Significa solo me depositarán esa suma y se quedarán con el 22% de lo retirado? Es la primera vez que lo veo.
Edit 1: la acreditación requiere 24 hs de plazo así que recién mañana veré cuanto me depositan.
Edit 2: La acreditación se efectuó con 400K y moneditas más. tal como dijeron r/Original_Musician161, r/elmovido y r/SnooMachines3992 (disculpen si me olvido de alguno) la diferencia corresponde al monto originalmente depositado. Los 327K son lo que el fondo me dio de "ganancia" (lo pongo entrecomillas porque básicamente le empata a la inflación, no tengo ganancia real).
Lo de viejos es porque no creo que un pibe de 20 años vea atractivo un GD35 jaja
Hace unos años estaba en un grupo de WhatsApp de inversores en Cedears, bonos, FCI (no cripto ni nada de ese tipo de instrumentos, cosas bancarizadas) en los que se charlaba sobre eso mismo y quería saber si había algo así acá.
A mi lo que mas me interesaba era la parte de los bonos porque acciones y FCI se analizarlas, además de que hay mucho youtuber de esa tematica. Pero el tema de bonos (por lo menos a mi) se me complican un poco, aunque conozca y sé que significan los términos "duration", "bullet", etc. pero se me hace pesadísimo.
Se que había un canal en YouTube que no se si era con Maxi Montenegro que había un par de gordos boneros pero se me fue del radar.
Hace casi un año compré 1 palo en esta letra y como me dió fiaca publicar cada tanto les muestro cuánto me rindió al día de hoy, en total un aprox de 30% de mi capital inicial en lo que sería casi un año.
Ustedes que opinan?
Vale la pena seguir invirtiendo en letras?
-----EDIT-----
Para los que me consultaban por la ganancia en dólares, usando de referencia el dólar MEP la app me indica:
%6,58 de ganancias
Total de U$D 58,71
En qué estas invirtiendo de renta fija dolares? (no soy muy amante de los bonos)
Probé un par de fci me están dando alrededor de 3 a 4% anualizado, no es una locura, apenas le " empatan" a la inflacion dolar usa de 3,2 a 3,5% anual (y pierden abrumadoramente para conservar poder adquisitivo contra un 17.8% de inflacion aprox. en dólares argentina)
Hola !!
Me estoy interesando en el tema de inversiones y quiero poner en movimiento un pequeño ahorro en dólares (2000/3000) Estaba pensando en algo de muy bajo riesgo (no me castiguen ya se que todo es arriesgado)
Pensaba en un bono en dólares, como es el AO28. Pero me dijeron que ese es un bono argentino y que en caso de que Argentina decida no pagar o se devalúe el mercado puede ser algo arriesgado. Esto teniendo en cuenta que el 2028 puede haber un cambio de gobierno.
Es así, o la información que me dieron es errónea?
Alguien tiene o sabe porque está mierdx de ON bajó tanto? Entré en la licitación inicial y compré 1000 nominales a u$s 1 c/u. A hoy (2/6) bajó casi un 75% ! Qué pasó? Conviene mantenerla? (Amortiza 100% en el 2026) Qué puede pasar ?
He dicho muchas veces que ciertos instrumentos en comparación con otras posibilidades, me parecen mal negocio, el que suelo decir a menudo es el caso de los bonos CER.
Para poder argumentar esto les traigo el índice CER ajustado por dólares, usando desde 2019 directamente el dólar MEP desde su inicio en 2002 a ayer:
Observaciones de base: El índice valió como máximo USD 0,719 y máximo promedio unos USD 0,65. Tomemos esto de referencia y como mínimo valió unos USD 0,2 promedio. El promedio de inicio a hoy es USD 0,47.
Analicemos:
Si comprabas el 30 de abril de 2002, supongamos cerca de mínimos, en USD 0,36, y hoy vale USD 0,5439, eso equivale a un retorno anualizado nominal de aproximadamente 1,71%. Pero si descontamos la inflación del dólar, el resultado es bastante diferente: el dólar perdió aproximadamente 46% de su poder adquisitivo desde abril de 2002 hasta julio de 2026. Por lo tanto, esos USD 0,5439 de hoy equivalen a aproximadamente USD 0,293 en dólares de 2002. En términos reales, la inversión habría tenido un retorno anualizado de aproximadamente -0,84%.
Si comprabas en USD 0,50 el 23 de abril de 2003, y hoy vale USD 0,5439, habrías obtenido un retorno anualizado nominal de aproximadamente 0,36%. Sin embargo, descontando la inflación del dólar, el resultado habría sido un retorno real anualizado de aproximadamente -2,17%. Es decir, aunque nominalmente habrías recuperado y aumentado algo tu capital, habrías perdido poder adquisitivo en dólares. El CPI-U de abril de 2003 era 183,8, frente a 333,918 en julio de 2026. Si comprabas en USD 0,5437 el 5 de abril de 2005 no hubieras ganado nada a hoy de capital, hubieras perdido contra la inflación de dicha moneda.
Si comprabas en USD 0,5437 el 5 de abril de 2005, prácticamente no habrías ganado nada nominalmente: hoy tendrías apenas un +0,003% anualizado aproximadamente. Y descontando la inflación del dólar, el resultado sería todavía peor: -2,49% anualizado en términos reales. En otras palabras, habrías conservado prácticamente el mismo capital nominal, pero habrías perdido alrededor de 42% de poder adquisitivo en dólares desde 2005.
Y así podemos seguir...
Si comprabas un bono CER en 0,719 en 2008 todavía estarías en terreno negativo hoy en 2026 y en 2021 hubieras perdido 75,64% de tu capital, si ajustamos por inflación del dólar el golpe es mucho mayor...
Si hubieras comprado en abril de 2025 mirando para atrás en su historia probablemente hubieras hecho un mal negocio porque compraste un bono cuyo promedio histórico coincide con tu precio de compra.
Pero no siempre fueron un mal negocio. Hubo un momento en el que valieron USD 0,2.
Y eso no fue lo mejor, sino que sus paridades fueron brutalmente baja, golpeada por la brecha cambiaria y un contexto de devaluación del peso frente al dólar muy fuerte día por día. Ese momento histórico llegamos a tener 200% de brecha entre el dólar oficial y el mep. Default del bono AF20 y renegociación de los bonos en moneda extranjera. Eso generó pánico y desprecio por nuestros bonitos en pesos ajustados por inflación.
También lo fue el 2008 donde tuvimos paridades muy muy bajas. No viví esa época, pero analizando cotizaciones, los precios de los activos locales fueron ridículos.
En los peores momentos de nuestro país imaginense quien quiere bonos en pesos, nadie.
Bueno, fuera de esos momentos extraordinarios, en el último cuarto de siglo han sido en líneas generales un negocio en promedio, mediocre, comparado con los que podemos hacer en otros lados. No es una opinión mía, son los datos expuestos.
Como siempre, de nuevo y sobre todo en Argentina, siempre hay que saber cuando entrar y cuando salir de un activo.
Quienes fueron afectados por el no pago de intereses de la ON MR39d, que posición toman? Aceptan pérdida?
Estoy en duda porque dicen "querer resolver la situación", pero no entiendo a qué se refiere.
Por lo pronto creo que acepto pérdida y dejo de pelotudear con estas inversiones falopa de por vida.
Agradezco cualquier tipo de comentario, gracias
Buen día, paso por acá para compartir mi pensamiento y ver si se condice con la situación o estoy loco. Leí todos los posts relacionados con este tema pero ninguno lo trató de la siguiente forma: tengo la idea de ahorrar e invertir en renta fija para llegar a la tan deseada casa para vivir con mi familia (4 para 5 personas)
Considero que podré comprar una casa/dpto en 10 años sin préstamo hipotecario o si así lo hiciese con éste, acceder a algo mucho mejor y apalancarme con el mismo. Mi idea es invertir a partir de estos momentos entre 700 y 1000 usd por mes (dependiendo el ingreso que tenga en cada mes) en ONs que paguen entre 6 y 7% anual. Siempre considerando empresas con calificación AAA o similar y bajo ley NY si es posible. Todos los cupones que se cobren serán reinvertidos en una ON que cumpla las características mencionadas para lograr la bola de nieve. Además, a esto se le sumaria una base de 12.000 usd aprox con la que ya cuento.
Quisiera su opinión para ver si esto les parece viable o no, teniendo en cuenta la inflación que vendrá en el futuro por parte de EEUU como así también algún aumento de precio en las propiedades (siempre en CABA).
Considero renta fija porque sé que se llega seguro a un supuesto número arriba de 100k dado que está asegurado el porcentaje. Por otro lado, el riesgo puede venir por parte de las empresas pero directamente se estaria hundiendo el país en una crisis inigualable (dado que las empresas serian todas AAA). La renta variable me gusta también pero no me asegura nada aunque probablemente si no hay muchos cisnes negros en 10 años, me podría dar mucho más...
Escucho sus opiniones y muchas gracias por el espacio!
Se me vencieron las letras , cauciones y frascos de naranja x, les consulto a los que estan haciendo tasa actualmente que instrumento estan usando o ven mas redituables, desde ya cauciones descartado porque es una miseria la TNA, saludos y gracias de antemano.
Pd.: me quedo un puchito en dolares también que no se donde meterlo
No sé nada del tema de inversiones, tengo un capital de 30 mil dólares y solo tengo propiedades en alquiler, actualmente me dejan muy poco de renta. Quería saber alguna inversión q rinda eso anualmente o similar.
está abierta ahora la licitación de ON de profertil con tasa a licitar, pero en teoría sería del 5,5%.
Por lo que conozco a la empresa (del palo agro), está bien posicionada y lo que vende está dolarizado, de lo que sé, es una empresa que anda bien y con el boom de gas de vaca muerta materia prima no le va a faltar. Está calificada como AAA
Estoy por entrar, hay algo que se me pase por alto? alguna información extra o contexto que no esté considerando? Mas que nada como para saber que tan riesgosa es la operación.
Que opinan amigos? Hoy tengo 24 palos guardados y algunos dólares. No tengo mucho tiempo para la vida pero bueno, empecé a ver algunas alternativas y me apareció esta que sigue la inflación y te tira un mango.
Cómo la ven? Supuestamente salió uno medio nuevo piolita. Igual ya veo que meto todo y corralito jaja
Un poco de background: Soy asesor financiero y web dev. En el trabajo teníamos una planilla para seguir el mercado de ONs y bonos que le pegaba a una API paga. Un día me cerraron la API y me quedé sin planilla. Me cagaron
Mi idea es centralizar toda la info necesaria para invertir en renta fija en un solo lugar, y que sea lo más sencilla e intuitiva posible:
Una lista de ONs, una lista de bonos. Ambas filtrables y ordenables a gusto del usuario.
Curvas de rendimientos: Hay curvas por emisor y por categoría (ej: globales, bopreal, CER).
Constructor de portafolios: Herramienta para armar carteras y calcular TIR, duration, retorno total y flujo de fondos esperados.
Hace poquito agregué licitaciones, pero todavía está en beta porque no le encuentro la vuelta para que sea más útil. Tiene priceo por curva, que funciona decentemente, dependiendo del emisor. Algo muy básico que me rompía las bolas es no saber los tickers de las licitaciones, e implementé una función en el back para que busqué la serie de la ON para ver si ya estaba. Todavía no hay licitaciones de bonos, pero seguro en breve lo implemente.
El buscador, las licitaciones y la data de mercado en vivo son gratis, solo tenes que crearte una cuenta para ver algunas cosas (pero podes poner argen.bond/bonos/YM34O o cualquier ticker y acceder a la info). Las funciones avanzadas pensadas para asesores (carteras, curvas, busqueda avanzada, API) son bajo suscripción.
Como el módulo de licitaciones todavía está en beta, me interesaría conocer su experiencia: qué les serviría ver?
en mercado pago por ejemplo la tasa esta en 26% anual, lo cual significa 2,16% mensual. yo la verdad no creo que eso le gane a la inflación. De que me sirve ese 2,16% si la inflación esta en un 3% o 2% mensual.
me hace pensar que solo sirve para mantener medianamente ahorros en pesos sin obtener un beneficio relevante. o me equivoco?
Hola gente, empecé a invertir hace unos meses y seguro se me escapan detalles, por eso quiero abrir este hilo a ver qué tan mal estoy viendo las cosas, y de paso para charlar sobre opiniones al respecto.
Cuestión, desde que arranqué empecé a meterle principalmente al S&P 500, un par de acciones de empresas conocidas, y un instrumento de renta fija en Balanz que se llama "Ahorro a corto plazo".
Este fondo tiene una rendimiento anual del 49% aprox, según me indica la app. Me parece un valor altísimo, teniendo en cuenta que el promedio del S&P es del 10% anual.
Ahora, entiendo que es en pesos y ese porcentaje tan alto te lo termina aplacando la devaluación de la moneda, pero teniendo en cuenta la estabilidad actual del peso y que el dolar está en un mal momento (relativamente) el activo este siento que está siendo muy fuerte estos meses con un riesgo bajo. en 4 meses me generó el 12% del total que invertí haciendo DCA.
Que opinan? estoy volado? se me escapa algún detalle que me baja del carro?
NECESITO comprar algo que sea en renta fija en dólares pero afuera. Y no puedo, porque no existen CEDEARs de ETFs de renta fija. La única forma de hacerlo es crearte una cuenta en bullmarket y comprar activos de USA (tiene esa opción), pero no sé qué tan seguro es y tiene comisiones altas.
Mi pregunta es, ¿por qué no hay CEDEARs de ETFs de renta fija? ¿Será porque el gobierno tiene miedo de que la gente deje de invertir en su propia deuda soberana para irse afuera?
Hola a todos, hace unos minutos cruce un mensaje con mi broker porque tengo un poco de LECGO, me respondio esto por si a alguno le sirve.
GEMSA dio a conocer la propuesta de reestructuración formal para una parte de su deuda local bajo cesación de pago.
Fechas importantes
Período de participación temprana: hasta el 15/4/2026.
Fecha de expiración: 15/4/2026.
Condición para el cierre exitoso del canje
Deberán recibir consentimiento por un total del 95% del capital pendiente de pago, indistintamente de la aceptación a nivel de cada clase.
ONs elegibles y relación de canje
ONs a ser canjeadas por la nueva clase dollar linked XLIII: ON elegibleRelación de canje MRCGO 0,8682 MRCHO 1,2709 MRCKO 1,2854 MRCPO 1,0474 MRCRO 1,0852 MRCTO 1,3325 MRCWO 1,2709 MRCZO 0,0010 MR34O 1,34 MR36O 1,0852 MR37O 1,0852 MR38O 1,3261 MR42O 0,001 LEC3O 0,3256 LEC7O 1,0852 LEC9O 1,3254 LECAO 1,0515 LECDO 1,0732 LECHO 1,0852 LECIO 1,0852 LECJO 1,3261
ONs a ser canjeadas por la nueva clase hard dollar XLIV: ON elegibleRelación de canje MRCLO 1,1117 MRCOO 1,1135 MRCQO 1,0906 MRCUO 1,1012 MRCYO 1,1145 MR35O 1,1060 LECBO 1,0979 LECEO 1,1013 LECGO 1,1060
Nuevas ONs clase XLIII y XLIV
Ambas clases son denominadas en USD: la clase XLIII es pagadera en pesos al tipo de cambio oficial (dollar linked), la clase XLIV en dólares MEP (hard dollar).
Características que comparten:
Fecha de vencimiento: 30 de junio de 2036.
Amortización: en 6 cuotas semestrales consecutivas conforme al siguiente detalle:
Fecha de pago de capital
Porcentaje del capital a pagar
30/12/2033
5%
30/6/2034
10%
30/12/2034
10%
30/6/2035
10%
30/12/2035
10%
30/6/2036
55%
Tasa de interés: será step-up de acuerdo con el siguiente detalle:
Fechas
Tasa de interés
Desde fecha de emisión al 30/6/2030 (exclusive)
2,25%
Desde el 30/6/2030 (inclusive) al 30/6/2034 (exclusive)
3,00%
Desde el 30/6/2034 (inclusive) a la fecha de vencimiento.
4,00%
Opción de capitalización: las emisoras podrán capitalizar hasta 2 años de intereses (es decir, pagar no con efectivo pero con más ONs) a una tasa incremental de 0,75% nominal anual.
Fechas de pago: 30 de junio y 30 de diciembre de cada año.
No serán garantizadas ni avaladas.
Yo no voy a entrar al canje, no es que les puedo bloquear llegar al 95%, pero me da por el #$#@$@#$S que hagan esta propuesta, destrozaron mi cartera, en todo momento era una ON premium de una empresa que tiene como pagar y la reventaron al 20% de su valor, ahora vienen con un plan de pago donde se creen que son un bono de estados unidos, me re empomaron.
Lo del titulo. Ayer a las 18hr mande rescate de unos usd que tenia en un fci de renta fija en BBVA (usd). Tienen idea cuanto tarda en acreditarse en la caja de ahorro??
Me llegó un mail de IOL por tener ONs de Celulosa dirigiéndome a la dirección web https://concursocelulosa.com.ar/ donde informan que antes del 22/12/25 hay que presentar un escrito con la solicitud de verificación de créditos para que te reconozcan como acreedor.
Quería explicar rápido cómo funciona una tasa fija usando un ejemplo concreto: el T30A7, un bono del Tesoro cupón cero.
“Cupón cero” significa que no paga intereses mes a mes. Lo comprás hoy y te devuelve todo junto al vencimiento.
💰 Los números
Precio actual: $104,20
Valor que cobrás el 30 de abril de 2027: $157,34
Plazo: 533 días
Si lo mantenés hasta el final, ganás cerca de +51 %, lo que equivale a una tasa efectiva anual (TEA) del 32,4 % o una tasa mensual (TEM) de 2,37 %.
📈 Por qué puede ser interesante
A simple vista, ese 2,37 % mensual se parece a lo que rinde una billetera virtual o un plazo fijo.
Pero la diferencia está en lo que estás asegurando:
con este bono fijás esa tasa por casi de un año y medio.
En cambio, el plazo fijo se renueva cada mes. Si las tasas bajan —como viene pasando— las próximas renovaciones te van a pagar menos.
Acá, en cambio, ya dejás la tasa cerrada hasta 2027.
🔒 Comparación simple con un plazo fijo
Podés pensarlo así:
es como hacer hoy un plazo fijo largo con la tasa actual, pero con una ventaja:
si necesitás la plata antes, podés vender el bono en el mercado.
A diferencia del plazo fijo, el bono tiene precio de mercado, que cambia todos los días.
Si las tasas bajan, el bono sube rápido, porque vos tenés un papel que paga una tasa alta cuando el mercado ya paga menos.
Si las tasas suben, pasa al revés: el bono pierde valor en el corto plazo.
Pero más allá de eso, hay algo importante: a medida que pasa el tiempo, el bono se va apreciando.
Cuanto más se acerca la fecha de vencimiento, su precio converge naturalmente hacia el valor que vas a cobrar al final.
Por eso, incluso si las tasas no se mueven, el bono gana valor con el paso del tiempo.
Si el escenario que viene es de tasas descendentes, ese efecto se potencia y el bono tiende a subir más rápido.
⚠️ Riesgos a tener en cuenta
Riesgo de tasa: si la inflación repunta y las tasas suben, tu bono (con tasa “vieja”) pierde valor si querés vender antes del vencimiento.
Riesgo cambiario: si medís en dólares y el tipo de cambio se dispara, podés ganar en pesos pero perder poder adquisitivo real.
💡 En síntesis
Este tipo de bono te deja asegurar una tasa alta por mucho tiempo, algo que no podés hacer con un plazo fijo.
Pero también tiene su riesgo: si cambian las condiciones —tasas, inflación o dólar—, el precio puede moverse en contra.
Por eso importa el contexto:
si esperás que las tasas bajen y la inflación se modere, puede ser una muy buena jugada.
